Lesen Sie in diesem Artikel Sie vergessen haben, eine E-Mail-Adresse zur Verfügung stellen. Diese E-Mail-Adresse wird nicht angezeigt, um gültig zu sein. Sie haben die maximale Zeichenanzahl überschritten. Bitte geben Sie einen Unternehmens E-Mail Adresse. Mit dem Absenden meiner E-Mail-Adresse Ich bestätige, dass ich habe die Nutzungsbedingungen und die Einverständniserklärung. Zufallsdaten Bis vor kurzem viele Menschen argumentierten, dass die Entwicklung der Preise auf den Finanzmärkten sind zufällig. Viele Forscher nun bestätigen, was die Praktizierenden sind seit Jahren bekannt. Preisbewegungen sind nicht zufällig. Nur wenige würden gegen die Existenz von Trends und Handelsbereiche in die Finanzmärkte zu argumentieren. Das Auftreten dieser Eigenschaften ist ausreichend, um zu zeigen, dass die Märkte sind nicht eine Reihe von zufälligen Kursbewegungen. Die Frage kehrt dann, ob der Markt ist vorhersehbar. Die logische Antwort ist, dass die Vorhersehbarkeit, hängt von der Begabung des Prädiktor. Die Finanzmärkte haben das Potenzial vorhersehbar sein. Als Marktveränderungen erfolgreich vorhergesagt wird, kann der Händler große Früchte zu ernten. Das ist, warum so viele Menschen verfolgen Data-Mining-Bemühungen. Basierend auf den Eigenschaften des Verhaltenssysteme und den Zwängen der Data-Mining-Technologie, ist es fair zu sagen, dass die Märkte teilweise vorhersehbar. In vielen Fällen gibt es nicht genügend Informationen, um eine zuverlässige Vorhersage zu treffen. Wo Vorhersagefähigkeit vorhanden ist, gibt es keine Gewissheit. Nur die Wahrscheinlichkeits Reaktion auf einen Satz von Bedingungen ist erreichbar. Wenn wir akzeptieren, die Grundsätze der Chaostheorie, die mit einer Abhängigkeit von Anfangsbedingungen verbunden sind, müssen wir akzeptieren, dass nach einer gewissen endlichen Anzahl von Schritten in die Zukunft, die Divergenz von komplexen Systemen mit noch kleinen Anfangs Unterschiede macht es unmöglich, genau vorherzusagen. Die Möglichkeit, vorherzusagen, mit einem hohen Maß an Präzision, was der Preis eines Instruments sein wird, wird in der Zeit bewegen wir uns immer schwieriger, je weiter außen. Das bedeutet nicht, dass der Effizienzmarkthypothese und Portfoliotheorie korrekt sind. Es ist auch nicht unterstützen den Random Walk Theorie der Marktaktivität. Mit zunehmender Regelmäßigkeit, werden unterschiedliche Märkte gezeigt, dass Verhaltensweisen, die diese eigennützige Vorschläge unterstützen nicht aufweisen. Der Preis Aktivität fast aller Instrumente ist nicht zufällig und nicht normalverteilt. Die einfache Existenz Entwicklung der Preise ausreicht, um eine Normalität oder Zufälligkeit Annahme zu widerlegen. Die Auswirkungen dieser Realität ist, würde den Rahmen dieses Artikels, aber muss vom erfolgreicher Trader zu verstehen. Diese realistische Sicht unseres Wissens ist obligatorisch, wenn wir uns erfolgreich zu handeln sind. Verstehen, was wir uns verlassen können, und was ist unzuverlässig, ist kritisch. Mit der Disziplin, um auf die zuverlässige handeln, anstatt auf Emotion, ist unerlässlich, um finanzielle Überleben. Zufällige Ereignisse Die Existenz von zufälligen Ereignissen, die die Finanzmärkte auswirken ist unbestritten. Niemand für das Auftreten von Ereignissen wie der Ermordung eines Präsidenten, einem Bombenanschlag von Oklahoma City oder Wetterkatastrophen ausmachen können. Wenn diese Art von Ereignissen, kann einen oder mehrere Märkte dramatisch verschieben. Die Teilnehmer an diesen Märkten erleben oft großen Schwankungen in ihrer finanziellen Lage. Wenig getan zu verbessern oder sich von den Ereignissen zu schützen. Vorhersehbare Ereignisse Im Gegensatz dazu sind viele Ereignisse fälschlicherweise als Zufalls porträtiert. Erschütterungen aufgrund von Nachrichten kann oder auch nicht vorhersehbar. In einer großen Anzahl von Fällen ist der Inhalt der Nachricht nicht bekannt, aber der Zeitpunkt des Auftretens im Voraus bekannt. Kein Marktteilnehmer sollten zu den ersten Schritten durch die Freisetzung von einer geplanten Regierungsbericht "erwischt" zu beklagen. Diese und viele andere Veranstaltungen, sind gut im Voraus geplant und bieten dem Marktteilnehmer die Gelegenheit, um eine geeignete Position zu etablieren. Die Eigenschaften dieser Ereignisse können modelliert werden. Ob dieser Modellierung ist ein Teil der Konstruktion einer Zielfunktion in einer regelbasierten Systems gefangen oder in einer umfassenderen System als eine Reihe von Komponenten modelliert, sollte die Data-Mining-Praktiker diese wirksam zu integrieren. Allgemeinwissen Zu wissen, was jeder sonst bietet wenig Vorteile überall. Dies gilt vor allem in den Finanzmärkten. Unsere profitable Handelsmöglichkeiten kommen aus besitzen selten Informationen. Umgekehrt, nicht wissend, was jeder sonst kann sehr schmerzhaft sein. Zu wissen, dass eine bestimmte Regierungsbericht, veröffentlicht vor vier Stunden hatte einen bestimmten Wert könnte Ihnen helfen, den letzten Kursbewegungen zu erklären. Dieses Wissen würde wenig zu helfen, die Bewegungen für die kommende Stunde bestimmen, zu tun. Identifizierung und Analyse von Daten in einer Weise, die Ihnen besondere Erkenntnisse hat einen großen Wert. Der gesamte Data Mining-Prozess an den Finanzmärkten wird von dieser Realität angetrieben. In den meisten Fällen ist die Einsicht nur darum klar erkennen die Möglichkeit, wie es ist, und dann in geeigneter Weise zu reagieren. Eine relativ Low-Tech-Beispiel für dieses Konzept sieht einen Bericht, der pro Woche verfügbar sind zu einem festen Zeitpunkt. Der Bericht ist per Fax zur Verfügung und ist weit verbreitet, gefolgt. Ein paar aufschlussreiche Händler fest, dass ein bestimmtes Stück von Fax-Software zeigte den Bericht über ihre Computer-Monitor, wie es empfangen wurde. Die traditionelle Faxgerät empfängt die gesamte Seite vor dem Drucken Sie es aus. Mit Hilfe dieser Software zur Verfügung gestellt ein paar Sekunden einzigartiges Wissen, das mehr als für den Computer und Software in der ersten Woche der Anwendung zu zahlen. Die Anwendung der Advanced Technology Die Anwendung der fortgeschrittenen Technologie, um Data-Mining in die Finanzmärkte bietet viele spannende Möglichkeiten. Es sollte jedoch daran erinnert werden, dass es keine "Wunderwaffen." Wie bei jedem Werkzeug, sie missbraucht werden können. Und, in der Regel, desto fortgeschrittener die Werkzeuge, desto eher werden sie falsch eingesetzt werden. Viele Marktteilnehmer, in ihrer Eile, Gewinne mitzunehmen, sich weigern, die Vorbereitungsarbeiten erforderlich machen. Es gibt viele notwendige und profitable Aktivitäten mit "Förderunterricht" Technologien. Nur wenn die Grundlagen vollständig genutzt werden sollten die Voraus-Techniken berücksichtigt werden. Es ist schwer vorstellbar, ein Händler erfolgreich Eingabe einer beliebigen Markt nicht bekannt, ob die Marktgeschäften in dreißig Sekunden oder sechzig Viertel. Es passiert. Und andere wichtige Aspekte des Verständnisses sind genauso wahrscheinlich als unwichtig in der Eile sein, um die Vorteile der neuesten Technik zu nehmen, um die Aufmerksamkeit des Marktes zu erfassen. Neuronale Netze, genetische Algorithmen, Chaostheorie, Fuzzy-Logik und Expertensysteme alle haben ihre Stärken. Viele der grundlegenden Technologien wie die technische Analyse und lineare Statistiken auch etwas Bedeutendes zu bieten. Der Schlüssel ist, sich mit der jedes Stück effektiv. Einige haben mehr Wert als andere für bestimmte Zwecke. Alle haben Wert bei der Entwicklung eines besseren Verständnis der Finanzmärkte. Deshalb ist das Interesse an der Data Mining weiter zu entwickeln. Erstellen Sie ein Verzeichnis der gültigen Techniken, die die Art und Weise Sie handeln passen. Verstehen Sie Ihr Unternehmen. Handeln Sie Ihre Informationen, nicht der Lärm. Durch die Verwendung der festen Stücken von Wissen, über die Zeit gewonnen, sind Ihre Chancen auf Erfolg stark verbessert. Ihre Forschung sollten Sie führen, um die Kenntnisse, die Sie angesammelt haben, zu erweitern. Dies kann das Hinzufügen von neuen Finanzinstrumenten oder neuen Techniken, um Ihre Bibliothek der verminten Wissen. Abstecken einen Anspruch in Bond Futures Über einen Zeitraum von sechs Jahren hat der Autor eine Obsession mit der Vorhersage Verhalten in der 30-jährigen US-Treasury-Bond entwickelt. Ich habe das Vergnügen, der Einsicht einiger außergewöhnlicher Menschen auf dem Weg war. Sie haben sich auf die Entwicklung von meinem Verständnis von Data-Mining auf den Finanzmärkten im Allgemeinen und speziell auf die gewinnbringenden Handel mit Anleihen bei. Die allgemeine Struktur für meine Data-Mining-Anstrengungen relativ stabil geblieben in den letzten zwei Jahren. Allerdings dauerte es vier-jährigen Vollzeitaufwand, um bequem zu definieren, was ich versuchte, mit dem Bond-Markt zu tun. Mein erklärtes Ziel ist es, im Durchschnitt vier Ticks Gewinn pro Tag. Ich schaue auf dieser durchschnittlichen Quartals. Ein Häkchen in der Bond-Futures ist One-32. Von einem Punkt. Jeder Punkt ist im Wert von $ 1.000. Unter der Annahme, 20 Handelstagen monatlich, das entspricht etwa 240 Ticks Gewinn pro Quartal oder ungefähr $ 7.500 Gewinn pro Quartal, nach der Provisionen. Diese Annahmen basieren auf den Handel ein Vertragsverhältnis beruht. Handel einen Vertrag erfordert normalerweise $ 2.500 in einer Trading-Konto. Dies entspricht einer jährlichen Rendite von $ 30.000 auf den Kapital von $ 2.500. Erreichung dieses Gewinnniveau ist mit einer Reihe von Einschränkungen gemacht. Ich habe mein Handel beschränkt sich auf Terminbindung und nutzen nur die Tag-Session. Ich benutze keine Optionen für dieses Programm. Ich bin bereit, auf mehreren Zeitrahmen handeln: intra-day, täglich, wöchentlich. Ich benutze Kursziele, Gewinnziele und Stops. Ich bin aus dem Markt für große Spiel news events. Ich begann zunächst versuchen, Preisvorherzusagen. Die Realität war, dass auch sehr gute Genauigkeit konnte nicht gehandelt werden. Ich begann schnell zur Richtungs bewegt sich auf dem Markt zu suchen: oben, unten, seitlich. In jüngerer Zeit haben I erhebliche Anstrengungen zur Vorhersage Preisklassen gewidmet. Jede Art von Vorhersagefähigkeit hat seine eigenen Verwendungen und Stärken. My Data Mining Anstrengungen unternehmen, neuronale Netze und Chaostheorie ausgiebig. Nach anfänglichem Erfolg auf dem Papier, begann ich die brutale Erfahrung der Live-Trading. Ich hatte das Glück, einen Berater mit echtem Geld-Management-Erfahrung haben. Er betonte, dass die wichtigste Priorität in der Handels wurde Einschränkung der Aktivität, so dass man auch weiterhin für den Handel von morgen. Im Gegensatz zu konventionellen Weisheit, gibt es neue Möglichkeiten morgen sein. Handel eine geringe Anzahl von Verträgen im Verhältnis zu dem, was ein Handelskonto in der Lage, die Behandlung ist ein garantierter Weg, in der Lage zu handeln morgen. Durch setzen nie mehr als 5% an der Gefahr auf einem einzigen Handel, und nie mit mehr als 10% an der Gefahr zu einer Zeit, ich bin zufrieden mit der Lage, den Handel auf unbestimmte Zeit. Jeder Händler hat eine Risikotoleranz. Einige Leute werden behaupten, dass ich mehr Gewinn mit einem höheren Niveau zu machen. Andere werden vorschlagen, dass ich zu viel in Gefahr, oder dass ich zu willkürlich. Wie bereits erwähnt, entwickeln Händler ihre eigenen Standards. Auf diesem Niveau, ich bin bequem profitabel, und ich kann nachts nicht schlafen. Meine ersten Erfahrungen ließ viel zu wünschen übrig. Zu interpretieren, dass, wie, "ich Geld verloren." Es wurde schnell klar, dass das Wissen war der Schlüssel zum Erfolg. Nicht nur die oberflächliche Kenntnis, dass der Lärm des Marktes und historische Data-Mining-Angebot. Vielmehr muss der erfolgreichen Trader realen Kenntnis des Marktes, die von eingehenden Analysen und Tests geht. Ich kehrte zu den Grundlagen. Ich begann meine Zeit auf der Suche nach Variablen, die Informationsinhalte oder Transformationen, die der Informationsgehalt leichter gemacht, um aus den Daten zu extrahieren. Dabei wurde ich ein Informations Händler. Mein Verständnis über die Zeit entwickelt. In dem Prozess, fing ich an, eine Bibliothek von Situationen vorhersagbare Verhaltensweisen und Erwartungen der Teilnehmer am Anleihemarkt zu bauen. Wie viele Data-Mining-Praktiker hatte ich festgestellt, dass freitags deutlich anders als andere Handelstage sind. Diese oberflächlichen Wissen wiederentdeckt und regelmäßig bestätigt. Durch das Studium der Markt habe ich verstehen, warum sich das Verhalten der Marktteilnehmer war anders am Freitag. Trading-Bond-Futures ist im Wesentlichen vor, den Handel Zinsen. Was hat eine Wirkung auf die Zinsen wirkt sich auch auf Anleihenkurse. Die einfache Tatsache ist, dass viele geplante Regierungsberichten, die Zinssätze beeinflussen, werden am Freitag veröffentlicht. Dies sind bekannte Ereignisse. Allerdings, wenn ein Händler blind konzentriert sich auf die Daten, sondern nur die Auswirkungen des Ereignisses sieht er und kann nicht antizipieren. Die Grundlagen, wie zu wissen, die durchschnittliche tägliche Preisspanne für den letzten Monat, im abgelaufenen Quartal oder den letzten fünf Jahren deutlich verbessern Sie Ihre Chance für Gewinn. Der Versuch, eine einen Punkt Gewinn (32 Ticks) von einer Position zu extrahieren unter Verwendung einer Intra-Day-Handel ist bemerkenswert. Zu wissen, dass nicht-News Tage im vergangenen Jahr eine durchschnittliche tägliche Reichweite von 18 Ticks macht ein Informations Händlers Frage der erwartete Erfolgswahrscheinlichkeit. Im Laufe der Zeit habe ich die fortschrittlichen Technologien wieder eingeführt und dabei auf ihre Stärken. Das Prinzip der seltsame Attraktoren, aus der Chaostheorie, hat zu meinem Bereich Prognosen beigetragen, um meine Trend Klassifizierung Fähigkeiten und meiner Fähigkeit, mehrere Zeitrahmen berücksichtigen. Neural Computing hat mir geholfen, zu identifizieren Variablen, die konsequent zeigen starke Informationsgehalt untersuchen die Interaktion zwischen den Variablen und betrachten Sie die nichtlineare Aspekte der Daten. Ich habe die Fähigkeiten von Expertensystemen, genetische Algorithmen und Fuzzy-Logik als auch ausgenutzt. Keine dieser Technologien sind ein Allheilmittel. Die Data-Mining-Praktizierende hat eine Kiste mit Werkzeugen und müssen verstehen, wie man jedes angemessen und effektiv zu nutzen. Dies beinhaltet unter, was den Wert an den Gewerbetreibenden und verwirft den Rest. Im Bergbau der Daten wird der Arzt besser durch die Verwendung traditioneller Techniken, als mit Hilfe modernster Technologie schlecht serviert. Erfolgreiche Gewinnung von Daten in den Finanzmarkt erfordert umfangreiche Anstrengungen und eine vielfältige Reihe von Fähigkeiten. Die möglichen Gewinne sind erheblich. Dieser Artikel hat eine Reihe von Schlüsselfragen untersucht. Unsachgemäßer Umgang mit diesen Fragen hat die Data-Mining-Leistung von vielen Händlern behindert. Handelsinformationen, anstatt Rauschen, beinhaltet die Entwicklung einer gut definierten Satz von Fähigkeiten, die die Bedürfnisse der einzelnen Händler zu erfüllen. Ein klares Verständnis des Objektivs ist kritisch. Verbesserung der Informationsgehalt der Daten einen Mehrwert. Anwendung diverse Techniken, neue und alte, steigert die Datengruben Bibliothek. Da die Anzahl der Techniken, die in Ihrer Bibliothek wächst auch die Anzahl der Möglichkeiten, die Sie für den Handel haben. Sie müssen nicht für den Handel. Sie sollten von der Notwendigkeit, Ihre Handelsaktivitäten, um qualitativ hochwertige Möglichkeiten zu reduzieren, nicht von der Dringlichkeit, Stellung zu nehmen, um die Zeit verbracht haben Sie beobachten den Markt zu rechtfertigen angesteuert werden. Es besteht keine Notwendigkeit zu einem der Opfer der Märkte geworden.
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